纯债券型基金;现在投纯债型基金可以赚取稳定收益吗?

什么是纯债基金纯债基金就是只投资债券,不投资股票、等高风险的投资品种,所以不会受到股市波动的影响,风险极低,被誉为“货币基金的增强版”、“熊市里的避风港”、“永不沉默的航空母舰”纯债券型基金。

自从货币基金收益持续走低后纯债券型基金,业绩表现较佳的债券基金受关注度越来越高,尤其是纯债基金,被很多投资者视为低风险理财的首选产品。

纯债基金怎么选纯债券型基金?想选对纯债基金,首先要知道这么两件事:

纯债基金只投资于债券,不投资于股票纯债券型基金。根据投资债券类型的不同,债券基金又可分为投资可转债和不可投资可转债两种类型。可转债可在一定条件下转换为股票,而股票波动较大,投资可转债的基金风险也要略高。纯债基金一般指的是不可投资可转债的基金。

普通债券基金以投资债券为主,但也有小部分资金会投资于股票,股票投资占比一般不超过20%纯债券型基金。

因为投资风险小,收益比较稳定。

纯债基金所投资的国债、金融债等固收类金融工具的安全性较高,又不涉及股票投资,因此投资回撤较低,属于风险最小的一类债券基金。普通债券基金的波动要大于纯债基金,投资风险要更高于,风险相对适中。

债券基金的收益率与市场利率呈反向关系,低利率对纯债债券基金来说是利好的,目前纯债基金的收益比较稳定,但收益率整体不高。普通债券基金可通过股票投资获得高收益,因此预期收益率要高于纯债基金。

在债券基金中又可进一步细分:完全投债券,是“纯债基金”;投债券+打新股,叫“一级债基”;投债券+打新股+炒股,叫“二级债基”。

它们的风险从低到高依次为:纯债基金<一级债基<二级债基。

纯债基金没缺点吗?当然有。兼顾了风险和收益,那么纯债基金的流动性肯定很一般了。所以,纯债基金并不适合用马上可能会用到的钱来投资。

1、风险承受力低的基金小白

基金小白对市场研判能力比较差,没有丰富的基金知识做后盾,担心自己买的基金有亏本风险,但又觉得货币基金、定期理财产品、国债收益过低,便可以持有一定比例的纯债基金来实现资产增值保值。

2、至少有6个月以上闲钱的人

一般的纯债基金持有一个月收益率是非常低的,甚至还不如货币基金,真正能做到有好收益至少需要6个月到1年甚至更久才能拉开与货币基金收益率的差距。

用基金玩短线可能遭遇如下图:

3、行情低迷的情况下

行情低迷,所有权益类基金都开始跌跌不休,但债券基金基本可以做到正收益,正所谓万绿丛中一点红,买点纯债基金至少可以压压惊,也可以作为后续股票基金、混合型基金加仓的筹码。

怎么选?划重点!!!!!

一、选净值波动小的

纯债基金的波动越小,风险就越小,不能只顾着收益而忘记了风险,波动比较大的话就有违背我们挑选纯债基金的初衷了。

二、选优质基金公司及基金经理

纯债基金的收益除了跟债券的大环境有关,还得看基金经理的水平,和基金公司的整体投研实力,这些都是基金业绩的强大保障。尽可能的去挑选一些资金规模在5-20亿之间的纯债基金。毕竟没有一定的资金规模和实力,也拿不下性价比高的债券。

三、挑选基金历史业绩佳的

历史业绩虽然不能代表未来业绩,但是有历史业绩做支撑,挑选时心中会更有谱一些,历史业绩3年、5年、近一年排名比较靠前的债券基金优先考虑。

操作指南百度搜索“晨星基金网“,点击首页”基金筛选器选中3年和5年以上的纯债基金,查询结果,最终有45只入围选三年和五年评级都比较高的2只点进去,比如我选中的这只“易方达纯债债券A”,我们看到历史业绩的回报都是跑赢同类平均的,战绩说明一切。什么时候卖出?债券市场也有牛熊,不过没有股市那么明显,通常在2-3 年就是一轮,所以买纯债基金,在2年内获利的可能性非常大。

纯债基金和市场利率是负相关的,市场利率上升,债券利率下降;市场利率下降,债券价格上升。但市场利率不会无限制地上上下下,通常是在一个区间内波动。比如,中国10年期国债收益率平均值就是3.3%-3.5%。

通常来说,利息是不变的,市场价格会变化,如果有一个债券,利息5元,市价100元,那利息收益率就是5%。这个时候,大家就会投资债券,需求旺盛率,价格就涨了,在利息不变的情况下,想要分钱的人越来越多率,那么债券的利息收益率就下降。所以,我们可以简单地这么判断:

当前市场利率>3.5%,买入纯债基金;

当前市场利率<3%,卖出纯债基金,买入货币基金。

风险提示1.纯债基金虽然风险程度很低,但在极端的情况下也有亏损的可能,如果朋友们购买了这类品种,要密切关注债券市场及基金净值变化。

2.从债市基本面看,目前经济增速仍然在低位徘徊,在股市大幅下跌的警示下,不少资金避险回流债市,这些将是债市走强的有利因素,当然也有一些不利因素,具体还请大家自行分析把握。

3、LOF类债基虽然可以在二级市场交易,但基本上是一潭死水,无法大量买入卖出,所以投资方式还是以场内申赎为主,打算折溢价套利的朋友不要选择这类品种,以免浪费时间精力和金钱。

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